本周車市概述
6月20-26日,乘用車市場零售48.7萬輛,同比增長33%,環(huán)比上周增長17%,較上月同期增長28%;乘用車市場批發(fā)56.1萬輛,同比增長50%,環(huán)比上周增長30%,較上月同期增長12%。
6月1-26日,乘用車市場零售142.2萬輛,同比去年增長27%,較上月同期增長37%;乘用車廠商批發(fā)150.4萬輛,同比去年增長40%,較上月同期增長34%。
1.6月乘用車市場周度零售走勢
今年6月第一周總體狹義乘用車市場零售達到日均3.4萬輛,同比下降3%,相對今年5月第一周均值增長7%。
6月第二周總體狹義乘用車市場零售達到日均5.0萬輛,同比增長25%,相對今年5月第二周均值增長54%。
6月第三周總體狹義乘用車市場零售達到日均5.9萬輛,同比增長39%,相對今年5月第三周均值增長55%。
6月第四周總體狹義乘用車市場零售達到日均7.0萬輛,同比增長33%,表現(xiàn)逐步回暖改善,相對今年5月第四周均值增長28%。
6月1-26日全國乘用車市場零售142.2萬輛,同比去年增長27%(較上月累計同比增速提升42個百分點),環(huán)比上月增長37%。
由于6月3-5日是端午節(jié),因此本月第一周實際有效銷售時間僅有1-2日,相對于去年的端午節(jié)在6月14日,今年的6月第一周走勢已經是體現(xiàn)出政策啟動的增量效果。第二周的市場逐步體現(xiàn)出,車購稅減半政策實現(xiàn)的啟動期的效果。第三周的車市零售走勢持續(xù)回暖,去年端午節(jié)的低基數(shù)推高今年增速,使零售表現(xiàn)遠超預期。雖然第四周零售的基數(shù)回升,但政策利好驅動下的零售依舊強勢增長,同比增速仍處高位。
隨著國家購置稅政策的強勢推出、疫情管控進一步放開,近期各級政府已經出臺了一攬子提振經濟、促進消費政策,對車市復蘇有一定的促進作用,終端人氣和成交均有提升。
目前應是價格谷底。雖然目前PPI高漲,1—5月平均工業(yè)生產者出廠價格比去年同期上漲8.1%,工業(yè)生產者購進價格上漲10.8%。但為確保國家促消費政策在上半年要真正見效,讓消費者購車得實惠,近期部分主流車企均追加了優(yōu)惠活動,努力彌補前期疫情造成的銷量損失,沖擊半年度目標。由于成本上漲壓力太大,加之廠商和經銷商虧損嚴重,隨著銷量回升和目標順利完成,未來車市價格回升的趨勢將日益明顯,早買早受益的效果必然體現(xiàn)。
當前刺激政策能支撐銷量回暖,但政策的啟動期消費者并不著急購車的,因此6月的增量效果較突出,7-8月相對平淡,見效最明顯是在四季度的政策退出期。
目前6月零售超強銷量好于行業(yè)內對政策應有的走勢預期,6月總體市場零售表現(xiàn)值得期待。6月主力廠商的新能源車走勢也是超高速增長,預計今年6月新能源車零售近50萬輛,有可能創(chuàng)歷史新高。
2.6月乘用車市場周度批發(fā)走勢
今年6月第一周總體狹義乘用車市場批發(fā)達到日均3.3萬輛,同比下降6%,相對今年5月第一周均值增長19%。
今年6月第二周總體狹義乘用車市場批發(fā)達到日均5.0萬輛,同比增長26%,相對今年5月第二周均值增長59%。
今年6月第三周總體狹義乘用車市場批發(fā)達到日均6.2萬輛,同比增長70%,相對今年5月第三周均值增長63%。
今年6月第四周總體狹義乘用車市場批發(fā)達到日均8.0萬輛,同比增長50%,表現(xiàn)明顯走強,相對今年5月第四周均值增長12%,廠商產銷有明顯的恢復趨勢。
6月1-26日全國乘用車廠商批發(fā)150.4萬輛,同比去年增長40%(較上月累計同比增速提升49個百分點),環(huán)比上月同期增長34%。
從6月前26天的情況來看,車購稅減半政策已經達到了初步成效,多項產銷指標回暖。前期市場零售銷量在月末較高,經銷商月度進貨節(jié)奏也傾向于向后拖,但今年6月的情況不同,由于市場回暖明顯,經銷商信心增強,渠道庫存的補貨意識較強,推動月中的廠商銷量提升較快,銷售節(jié)奏改善明顯。
近期隨著主力生產地區(qū)的疫情影響逐漸緩解,供應鏈逐漸修復,4、5月因疫情遲滯的產能和市場需求在6月開始釋放。部分企業(yè)和地方的經濟指標仍需強力保障,穩(wěn)增長政策的效果要充分體現(xiàn),因此生產和廠商銷量都會持續(xù)拉升,實現(xiàn)上半年良好收關。
3.二手車回歸商品屬性意義重大
6月22日,李克強主持召開國務院常務會議。會議指出,要進一步釋放汽車消費潛力,一是活躍二手車市場,促進汽車更新消費。對小型非營運二手車,8月1日起全面取消遷入限制,10月1日起轉移登記實行單獨簽注、核發(fā)臨時號牌;二是支持新能源汽車消費。車購稅應主要用于公路建設,考慮當前實際研究免征新能源汽車購置稅政策延期問題;三是完善平行進口政策,支持停車場建設。政策實施預測今年增加汽車及相關消費大約2000億元。
5月31日,國務院發(fā)布《關于印發(fā)扎實穩(wěn)住經濟一攬子政策措施的通知》,其中共明確提出了包括財政政策、金融政策、消費政策等六個方面33項具體政策措施及分工安排。目前刺激政策已經取得了初步成效。乘聯(lián)會數(shù)據顯示,6月1-19日,全國乘用車市場零售銷量93.5萬輛,同比去年增長24%,環(huán)比上月增長43%;全國乘用車廠商批發(fā)銷量94.4萬輛,同比去年增長34%,環(huán)比上月增長52%。
此次國務院常務會議將加速相關政策的有效落地實施,拉動汽車消費進一步增長。從政策綜合效果看,全面取消二手車限遷將對二手車的流動性帶來極大的推動作用,“國五”二手車買車價格提升有利于二手車流通,將豐富二手車市場的車源,加速二手車置換新車的過程,對整體汽車市場都有推動性效果。形成二手車交易全國統(tǒng)一大市場對汽車流通體系的促進極其巨大,尤其是對汽車經銷商是大禮包。
4.5月乘用車行業(yè)庫存302萬輛
2022年5月末,整個乘用車行業(yè)庫存達到302萬輛水平,其中廠商庫存達到63萬輛的水平,達到近期的高位狀態(tài),相對于近期低點2021年10月末36萬的庫存,回歸合理的狀態(tài)。2022年5月末渠道庫存達到239萬輛的水平,相對于春節(jié)前的渠道庫存是小幅下降的狀態(tài)。
由于目前總體的庫存屬于相對渠道庫存中位的水平,廠商庫存回歸到合理狀態(tài),所以目前渠道的庫存運行處于相對良好狀態(tài),能夠有效支撐6月乘用車零售同比和環(huán)比較高增長。
5.2022年1-5月中國占世界汽車份額31%
2022年5月的世界汽車銷量僅有601萬輛,較2018年5月806萬輛下降26%,產銷下滑較大。2022年1-5月僅有3,099萬輛,同比下降12%,僅稍高于2020年銷量,也距離近幾年的高點水平差距達21%,差距水平較大。由于需求不足和疫情下的供給不足,共同干擾了世界汽車行業(yè)的運行。
2020年下半年以來中國車市逐步走出疫情影響,而歐美疫情影響下的車市低迷,形成2022年初的世界企業(yè)市場的復雜局面。2022年年初世界汽車市場繼續(xù)保持持續(xù)低迷情況,但中國銷量春節(jié)前后回升較強。雖然國內4月低迷,但由于中國控制疫情效果較好,5月中國占世界汽車份額31%,國內車市恢復較快,呈現(xiàn)良好發(fā)展的特征。
從世界范圍角度來看,以豐田和現(xiàn)代起亞為代表的亞洲集團表現(xiàn)相對較強,特斯拉和以上汽集團為代表的中國車企回升效果最為突出。國際芯片短缺對中國車市的影響較小,但5月上海因素影響較大。作為汽車芯片這樣的高壟斷行業(yè),此次的供給端緊縮將對中國供應鏈崛起帶來重大機會。
6.2022年1-5月中國汽車出口分析
自2021年以來,隨著世界新冠疫情的爆發(fā),中國汽車產業(yè)鏈的韌性較強的優(yōu)勢充分體現(xiàn),中國汽車出口市場近兩年表現(xiàn)超強增長。2021年的出口市場銷量213.8萬輛,同比增長102%。2022年1-5月的出口市場銷量108萬輛,同比增長42%。1-5月汽車出口均價1.67萬美元,同比去年的1.53萬美元,均價提升7.7%。今年5月中國汽車出口22.9萬輛,同比增長35%,表現(xiàn)很強。由于上海本地企業(yè)出口占全國出口的20%,因此上海疫情后改善較好,全國出口形勢大幅改善。
尤其是隨著汽車獨資企業(yè)的出口,中國汽車出口歐洲發(fā)達國家市場取得巨大突破。新能源車是中國汽車出口的核心增長點,改變了依賴亞洲和非洲等部分落后國和不規(guī)范國家的汽車出口被動局面。2020年新能源車出口22.3萬,表現(xiàn)良好;2021年新能源車出口58.8萬輛,繼續(xù)持續(xù)走強。2022年1-5月出口32.5萬輛新能源車,同比增速96%,其中新能源車出口繼續(xù)保持強勢增長的良好局面。
中國新能源車主要是出口西歐和東南亞市場,今年斯洛文尼亞、比利時和英國等成為出口亮點,而且對菲律賓等東南亞國家出口恢復很好。海外雖然仍然受到疫情限制,但經濟重啟繼續(xù)進行,相關制造業(yè)需求開始平穩(wěn)恢復,礦產資源價格高位回落,因此中國對南美洲智利等國出口表現(xiàn)較強。近期中國對俄羅斯的汽車出口數(shù)量下降,但重卡的出口表現(xiàn)提升。
中國汽車出口市場增長的核心動力仍然是乘用車的增長空間,尤其是在中東和非洲等國家出口表現(xiàn)相對較強,而歐洲、墨西哥等市場近期較強。